عندما تثق في شركة استثمار للحفاظ على مدخراتك (وتزيدها) ، فإنك تتوقع الحصول على معلومات مهنية ودقيقة مصممة خصيصًا لظروفك الخاصة.

في بعض الأحيان ، يستفيد سماسرة البورصة ومستشارو الاستثمار عديمي الضمير من ثقتكم ، ويمكنك أن تجد نفسك في مواجهة فقدان مدخراتك. سواء كانت خسائرك بسبب نصيحة استثمارية غير ملائمة أو تضارب في المصالح أو احتيال في الاستثمار ، كل ما تعرفه هو أن دخلك التقاعدي قد ذهب.

لدينا محامون متخصصون في الاحتيال في الأوراق المالية والاستثمار مكرسون لمساعدة الضحايا على استرداد الخسائر المالية الناجمة عن الاحتيال في سمسار البورصة وسوء تصرف الوسيط والتوصيات غير المناسبة.

أنواع الأوراق المالية والاحتيال في الاستثمار

دعاوى الأوراق المالية

يمكن أن يتخذ الاحتيال في مجال الاستثمار وسوء تصرف الوسيط أشكالاً عديدة. بدون تكلفة ، نحن جاهزون لتحليل محفظتك لتحديد ما إذا كان سوء التصرف قد تسبب لك في خسائر. فيما يلي عينة من نوع الأوراق المالية وقضايا الاستثمار التي نقوم بتحليلها والتقاضي كل يوم.

الاحتيال على السندات وسوء التصرف

السندات هي ديون بيعها من قبل الشركات أو الهيئات الحكومية للمستثمرين لزيادة رأس المال. يتم تقديمها من قبل المستشارين الماليين والوسطاء كإستثمارات آمنة. لكن الاحتيال في السندات يمكن أن يكلف المستثمرين الأبرياء أجزاء كبيرة من محافظهم الاستثمارية ومدخراتهم التقاعدية ، وهي مشكلة تميل إلى الزيادة وسط الركود. من المفترض أن تكون استثمارات الدخل الثابت حجر الزاوية أو الأساس لمحفظة متنوعة بشكل جيد. ليس من المفترض أن تكون موجوداتك ذات الدخل الثابت هي المكان الذي يأخذ فيه المستثمر مخاطرة كبيرة.

إقرأ المزيد

أنواع من السندات

هناك أربع فئات عامة من السندات التي يتم تقديمها للمستثمرين:

  1. سندات الشركات: سندات تصدرها شركة لتوليد الأموال
  2. السندات الاتحادية: السندات التي تبيعها الحكومة الفيدرالية ، مثل سندات الخزينة الأمريكية (سندات الخزانة) وسندات الادخار الأمريكية
  3. سندات البلدية: سندات تصدرها الولايات أو المدن أو غيرها من الكيانات الحكومية لتمويل المشاريع المدنية
  4. سندات الوكالة: السندات الصادرة عن الوكالات الحكومية أو المؤسسات التي ترعاها الحكومة ؛ وتشمل هذه الأوراق المالية المدعومة بالرهن العقاري مثل تلك التي تقدمها شركة الرهن العقاري الاتحادية قرض المنزل (FHLMC ، أو فريدي ماك) والوطنية الرابطة الوطنية للرهن العقاري (GNMA ، أو Ginnie ماي)

هناك أشكال مختلفة من السندات داخل هذه الفئات ، ويمكن شراء السندات بشكل فردي أو من خلال صناديق السندات ، حيث يشتري المستثمرون في مجموعات من السندات بطريقة مماثلة للصناديق المشتركة. تحمل السندات عالية المخاطر عالية المخاطر مخاطر أكبر بكثير من السندات الاستثمارية. بالإضافة إلى ذلك ، تتحرك السندات غير المرتفعة عادةً مع الأسهم وتوفر حماية ضئيلة أو معدومة عندما تنخفض سوق الأسهم.

أمثلة على الاحتيال على السندات

كما هو الحال مع أي استثمارات ، هناك مخاطر مرتبطة بالسندات. لسوء الحظ ، لا يتم دائمًا إطلاع المستثمرين على المخاطر المحتملة من قبل مستشاريهم الماليين. تختلف المخاطر بشكل كبير مع أنواع مختلفة من السندات ومع تصنيفات ائتمانية مختلفة.

في بعض الظروف ، قد يشتري المستثمرون ما يسمى بالسندات غير المرغوب فيها ، وهي سندات الشركات عالية الفائدة ، عالية المخاطر. غالباً ما تباع السندات العشوائية تحت غطاء صناديق السندات أو يشار إليها باسم الصناديق ذات العائد المرتفع ، وقد تم تغريم المستشارين الماليين والسماسرة بسبب تشويه أو حذف المعلومات المادية المتعلقة بمخاطر الاستثمار والسندات نفسها.

أنواع مختلفة من السندات تأتي مع مخاطر متغيرة متأصلة ، ويتحمل مستشارك المالي مسؤولية الكشف عن جميع الحقائق المادية المعروفة المرتبطة بعرض السندات أو السندات وتقديم الاستثمارات المناسبة لتحمل المخاطر الخاصة بك والعوامل الفردية الأخرى. على سبيل المثال ، قد يتم إصدار بعض السندات التي تعد بإرجاع مرتفع ، من قبل شركة تمثل مخاطر ائتمانية ، وقد تتعرض للتقصير ؛ تحمل سندات أخرى مخاطر أن المصدرين قد يكونوا قادرين على دفع مستحقاتهم بأسعار فائدة منخفضة وعائد مخفض ؛ قد تكون بعض صناديق السندات قد تعرضت لقروض الرهن العقاري الثانوي.

وهناك شكل شائع آخر من أشكال سوء السلوك الاستشاري للمشرفين الماليين والمضللين بشكل خادع هو إخفاء الرسوم المتعلقة بصندوق السندات أو السندات. نظرًا لأن أسعار السوق السائدة للعديد من السندات ليست متاحة للمستثمرين ، فإن المستشارين الماليين يستغلون المستهلكين في بعض الأحيان من خلال الانخراط في ممارسة الترميز والهبوط. الترميز هو الفرق بين التكلفة الفعلية للسند والرسوم التي يباع بها إلى المستثمر ؛ هو تخفيض الرسوم المخبأة من تكلفة الشراء الأولية.

خرق الواجب الائتماني

الوسيط هو الشخص الذي يرتب عقدًا بين المشتري والبائع مقابل عمولة. يقوم الوسطاء بتنسيق العقود الخاصة بالممتلكات التي لا يمتلكونها وليس لديهم مصلحة شخصية. يمكن أن يكون العقار عقاريًا ، ورهون عقارية ، وتأمينًا ، وأسهمًا ، وسندات ، وسلعًا. الأنواع الأكثر شيوعا من السماسرة هم وسطاء الأوراق المالية ، وسطاء السلع ، وسطاء العقارات ، وسطاء الرهن العقاري ، وسطاء التأمين. بغض النظر عن تخصص السماسرة ، يجب عليه / عليها الالتزام بالجوانب القانونية الأخلاقية والمالية أو المخاطرة بالاحتيال.

إقرأ المزيد

أنفقت وول ستريت ملايين الدولارات في تسويق سماسرةها كمستشارين ماليين أو مستشارين استثماريين. يقدم العديد من المستشارين الماليين نصائح استثمارية واسعة فيما يتعلق بتخصيص الأصول وتنويعها. يجب أن تكون نصيحة الاستثمار هذه مناسبة للوفاء بما يلي:

  1. عمر المستثمر
  2. الأهداف المالية
  3. تحمل المخاطر
  4. الحالة الوظيفية

المستشار المالي ينتهك واجباته الائتمانية تجاه العميل ويتصرف ضد رغبات العميل أو اهتمامه إذا كانت النصيحة أو التوصية المقدمة لا تلبي احتياجات المستثمر الخاصة.

متماوج والتبادل المفرط

تكرس في حسابات الأسهم هو شكل من أشكال الاحتيال في الاستثمار الذي ينطوي على المعاملة المفرطة للأوراق المالية لحساب الاستثمار الخاص بك من قبل الوسيط الخاص بك دون النظر إلى أهدافك المالية من أجل توليد العمولات.

إقرأ المزيد

على الرغم من أنها مربحة للمهنيين الماليين غير الأخلاقية ، إلا أن التكرارات مكلفة للمستثمرين ويمكن أن تدمر مدخرات حياتك. يتضمّن التكرّر دوران منتظم ، مشتريات ومبيعات الأوراق المالية ، في محفظتك لتوليد العمولات. من المفترض أن يقوم الوسيط-الوسيط بالإشراف على نشاط التداول الخاص بالمستشار المالي لتحديد الحسابات المتداولة بنشاط. على سبيل المثال ، قد يبيع السماسرة الذين يقومون ببيع الاستثمارات الناجحة (عادة الأسهم وصناديق الاستثمار المشتركة) للحصول على ربح هامشي لخلق الوهم بأن محفظة الاستثمار تعمل بشكل جيد وفي الوقت نفسه تثقلها مع الأوراق المالية الراكدة أو الفاشلة واستنزافها مع اللجان غير العادلة. إن الربحية ليست دفاعًا عن محفظتك الاستثمارية. إذا كان الأمر كذلك ، يمكن أن يتقلص المستشار المالي مع الإفلات من العقاب حتى مكاسب المحفظة. تحظر هيئة تنظيم الصناعة المالية (FINRA) ممارسة التحريك وتوفر عملية تحكيم للأوراق المالية يمكن من خلالها للمستثمرين السعي إلى استرداد الخسائر والعمولات غير المشروعة.

تتطلب مطالبة متماوجة ناجحة إثبات أن وسيطك كان يسيطر على السيطرة على معاملات حسابات الاستثمار الخاصة بك أو سيطر عليها فعليًا وأجرى معاملات كانت مفرطة فيما يتعلق بأهدافك الاستثمارية ومواردك وتحمّل المخاطر الخاصة بك ودون مراعاة لمصالحك الفضلى. يمكن إنشاء الحسابات في الأوراق المالية باستخدام طرق مختلفة ، بما في ذلك الحسابات التي يمكن أن تساعد في تحديد ما إذا كانت معاملات الوسيط تفي بتعريف الإفراط. تتضمن هذه الحسابات تقييم نسبة العمولة إلى حقوق الملكية ومعدل دوران الأوراق المالية في حساب الاستثمار الخاص بك.

الفشل في الإشراف

تقع على عاتق شركات الاستثمار مسؤولية وضع القواعد والإشراف عليها فيما يتعلق بإشراف المستشارين الماليين والسماسرة المسجلين لديها. يتضمن الإشراف مراجعة منتظمة لحافظة أعمالك لضمان أنها تلبي أهدافك الاستثمارية وتحمل المخاطر. يُطلب من وكلاء الوساطة الاتصال بك رداً على الأعلام الحمراء لضمان فهمك للمخاطر التي تنطوي عليها ممتلكاتك أو استراتيجية التداول الخاصة بك. إذا كانت استثماراتك قد خسرت المال بسبب تصرف ممثل أو إهمال أو مخادع ، وعجز الشركة عن الإشراف على الدور ، فقد يكون محاميينا قادرين على مساعدتك في استرداد خسائرك.

إقرأ المزيد

الإشراف على المستشارين الماليين والوسطاء

لدى شركات الاستثمار التزام قانوني لضمان التزام وكلائها بمختلف التوجيهات الفيدرالية ولوائح صناعة الأوراق المالية. تطلب هيئة تنظيم الصناعة المالية (FINRA) ، وهي وكالة تشرف عليها هيئة الأوراق المالية والبورصات الأمريكية (SEC) ، على الشركات الاستثمارية الأعضاء تنفيذ أنظمة إشرافية للممثلين المسجلين وعروضهم المالية. نظرًا لأن العديد من وكالات الاستثمار الكبيرة تشغل فروعًا تابعة للقمر قد تفتقر إلى الإشراف الكافي ، ولأن شركات الاستثمار الأصغر قد يتم اقتناؤها واستيعابها في شركات أكبر مع الحد الأدنى من الإشراف في الفترة الانتقالية ، فهناك فرصة في الغالب لسلوك المستشار المالي أو السلوك الاحتيالي للتأثير سلبًا على المستثمرين. .

الفشل في الإشراف وفقدان المستثمر

هناك عدد من الظروف التي قد تكون فيها خسائر المستثمر ناتجة عن إهمال شركة الاستثمار في الإشراف على المستشارين الماليين المرخص لهم والسماسرة وغيرهم من المهنيين في مجال الاستثمار. ترتبط هذه العوامل غالبًا بواجب الشركات الاستثمارية في توفير الإشراف الكافي على الوظائف الوظيفية اليومية لموظفيها وتشمل:

  1. عدم إجراء المراجعات المناسبة لمعاملات المستشار المالي وتقارير العمولات وحسابات العملاء والسجلات الأخرى
  2. عدم الإشراف بشكل كاف على الاتصالات والحقائق المادية المتعلقة بالمنتجات الاستثمارية
  3. الفشل في تدريب المستشارين الماليين بشكل صحيح
  4. عدم استخدام وسطاء مرخصين أو مستشاري استثمار مسجلين
  5. الفشل في التحقيق بشكل عادل وشامل في شكاوى المستثمرين

غالباً ما تنطوي دعاوى خسارة الأوراق المالية التي تنطوي على الفشل في الإشراف على سوء تصرف بما في ذلك:

  1. تحريف أو إغفال معلومات عن الاستثمار
  2. متماوج ، يقوم فيه الوسيط بتنفيذ عمليات تداول مفرطة من حساب العميل لتحقيق مكاسب مالية شخصية
  3. مستشار مالي أو وسيط يعمل في بيع بعيدًا عن الشركة

إن تجاهل السلوك المهمل أو الاحتيالي لمهنة الاستثمار لا يعفي شركات الاستثمار من المساءلة. بمساعدة محام على دراية ، يمكن للمستثمرين متابعة استرداد خسائرهم.

الغش في الاستثمار وسوء التصرف

يقع العديد من المستثمرين فريسة للممارسات غير الأخلاقية للسماسرة الذين يضعون مصالحهم الخاصة فوق مصالح عملائهم. تشمل المنتجات الاستثمارية الاحتيالية الشائعة وعمليات الاحتيال ما يلي:

  1. صناديق الاستثمار العقاري غير المتداولة (REITs)يجب أن يعتمد المستثمرون في صناديق REIT غير المتداولة على الإفصاحات التي قدمها راعي REIT مع دفع العمولات العالية. هذه الاستثمارات غير سائلة ، نفقة ، وغالباً ما تكون ضعيفة بالمقارنة مع صناديق REIT المتداولة في بورصة مفتوحة.
  2. السندات غير المرغوب فيه: يتم تصنيف السندات غير المرغوب فيها تحت درجة الاستثمار من قبل S & P و Moody's. أنها تنطوي على مخاطر عالية من التخلف عن السداد وغير مناسبة للمستثمرين الذين يبحثون عن استثمارات مستقرة.
  3. مخططات بونزي: وتعد هذه المخططات عوائد عالية ، ولكنها تستخدم أموالاً من مستثمرين جدد لدفع مستثمرين سابقين.
  4. ملاحظات مهيكلة: منتج أمان مختلط يتضمن بشكل عام أسهم أو سندات بالإضافة إلى مشتقات. وقد تتضمن تكاليف خفية وغالباً ما تكون أكثر خطورة من الوعود التي وعد بها المستثمرون.
  5. المعاشات المتغيرة: يدفع المستثمرون عمولات وتكاليف عالية لهذه المنتجات مع عقوبات عالية للتصفية. فهي غالبا ما تكون غير مناسبة للمستثمرين المسنين الذين أوصوا بها.

التداول بالهامش

التداول بالهامش هو ممارسة يوصى فيها المستشار المالي بشراء أسهم المستثمرين عن طريق اقتراض أموال من وسيط تاجر باستخدام أوراق مالية مملوكة بالفعل كضمان. أحيانًا يوصي السماسرة بحسابات الهامش كطريقة لتوليد عمولات بدون استثمار إضافي مقدم من عملائهم ، على الرغم من حقيقة أن تداول الهامش هو إستراتيجية عالية المخاطر ليست في مصلحة العديد من المستثمرين.

إقرأ المزيد

يلتزم المستشارون الماليون والسماسرة بتقديم توصيات استثمارية تتسق مع الأهداف المالية للمستثمر ، وتحمل المخاطر ، ومستوى الدخل وعوامل أخرى. عند التوصية بحسابات الهامش ، يجب على المستشارين الماليين أن يجعلوا المستثمرين على دراية بالمخاطر المرتبطة بذلك وأن يحصلوا على موافقة خطية من العميل قبل ذلك. لإنشاء حسابات الهامش والمشاركة في التداول بالهامش. يجب أن يتلقى المستثمرون بيان كشف هامش يحدد شروط حساب الهامش ، بما في ذلك رسوم الفائدة المرتبطة باقتراض الأموال لحساب الهامش.

إذا أوصى مستشارك المالي أو الوسيط بحساب هامش غير مناسب لظروفك المستقرة وأهدافك الاستثمارية ، أو استخدم حساب الهامش على نحو غير صحيح كخط ائتمان أو لشراء أوراق مالية غير مستقرة ، فقد يكون هو أو هي قد ارتكب خرقاً للواجب الائتماني قد تتمكن من متابعة الخسائر المتكبدة نتيجة لذلك.

مخاطر تداول الهامش

يمكن بيع حسابات الهامش للمستثمرين كوسيلة لزيادة قوتهم الشرائية لامتلاك المزيد من الأسهم دون دفع كامل وفوري. تعتبر حسابات الهامش عالية المخاطر على وجه الخصوص بالنسبة للمستثمرين العاديين الذين يسعون لبناء محافظ للتقاعد. قد يعاني المستثمرون من خسائر كبيرة حتى في التداول الهامشي الشرعي بالتوافق ، على الرغم من أن العملاء الذين يوافقون على حسابات الهامش لا يكونون على علم تام بالمخاطر. إذا انخفض مستوى حقوق الملكية في حساب الهامش إلى أقل من متطلبات هامش صيانة شركة الاستثمار (المبلغ الذي يجب أن يحتفظ به حساب المستثمر بعد التداولات بالهامش) يمكن للوسيط بيع الأوراق المالية دون الاتصال أو الحصول على إذن من المستثمر لتغطية الفرق. ويجوز للوسطاء أيضا أن يفرضوا عمولات على بيع هذه الأوراق المالية للتعويض عن العجز ، مما يؤدي إلى استنزاف موارد المستثمرين.

يقوم بعض المستشارين الماليين والوسطاء أيضًا باستخدام غير مناسب لحسابات الهامش لشراء أسهم مضاربة أو متقلبة ، أو حسابات هامش التداول كخطوط ائتمان. بسبب تعقيدات حسابات الهامش واللوائح التي تربطهم ، يمكن أن تكون مطالبات تحكيم الأوراق المالية المتعلقة بتداول الهامش تحديًا للمستثمرين دون مساعدة محام يتمتع بخبرة واسعة في القضايا المتعلقة بعمليات سوء الممارسة الاستثمارية.

وسيط التمثيل أو السهو

المبدأ الأساسي في كل من قوانين الأوراق المالية الاتحادية والخاصة بالولايات هو الكشف الكامل عن المخاطر المادية وتضارب المصالح. يعتمد العديد من المستثمرين على المعلومات والتوصيات من المستشارين الماليين أو السماسرة قبل الموافقة على معاملات الأوراق المالية. يمكن اعتبار تحريف أو إغفال المعلومات المادية المتعلقة باستثمار يؤدي إلى خسائر انتهاكًا للواجب الائتماني ، وقد يتمكن ضحايا هذا النوع من الاحتيال الاستثماري من استرداد خسائرهم.

إقرأ المزيد

يلتزم المستشارون الماليون والوسطاء بالإفصاح إلى حد ما عن جميع الحقائق المادية المعروفة المتعلقة بالاستثمار. تتضمن الحقائق الجوهرية المعلومات التي قد يعتبرها الشخص المعقول مهمة في تحديد ما إذا كان سيتم بيع أو شراء ورقة مالية. تشمل الحقائق الجوهرية على سبيل المثال لا الحصر الإفصاح عن جميع الرسوم المرتبطة بالاستثمار ، بالإضافة إلى المخاطر المعروفة المرتبطة بالأمن الموصى به أو المباع. المعلومات غير الدقيقة أو غير المكتملة يمكن أن تعرض المستثمرين للخطر ، والمستشارين الماليين ووسطاء السماسرة الذين يقدمون معلومات مغلوطة أو مغضبة عن الاستثمار قد يتحملون المسؤولية عن الخسائر الناتجة.

قد يكون تحريف أو حذف معلومات الاستثمار من قبل المستشار المالي أو الوسيط بمثابة عمل متعمد من الغش أو بسبب الإهمال. قد يقدم بعض المستشارين والسماسرة عديمي الضمير للمستثمرين توقعات غير واقعية للاستثمارات أو بناء على توصياتهم بشأن الأمن أو الاستراتيجية على تقييم غير دقيق للمخاطر ؛ قد لا يقوم الآخرون بإجراء العناية الكافية في البحث عن الحقائق المادية المتاحة والكشف عنها.

إنشاء تحريف أو إغفال

بموجب القواعد التي وضعتها هيئة تنظيم الصناعة المالية (FINRA) ، وهي منظمة ذاتية التنظيم تعمل تحت إشراف لجنة الأوراق المالية والبورصات الأمريكية (SEC) وقوانين الأوراق المالية الحكومية ، والخسائر المنسوبة إلى تحريف المستشار المالي أو الوسيط أو إغفال المواد قد تؤدي الوقائع إلى مطالبة بتحكيم الأوراق المالية عن الأضرار. لاسترداد التعويض عن الخسائر الناجمة عن تحريف أو إغفال الحقائق المادية عن الاستثمار ، يجب على المستثمر تحديد التفاصيل بما في ذلك:

  1. يعتمد المستثمر على توصية المستشار المالي أو الوسيط
  2. يدين المستثمر أو الوسيط بالتزام المستثمر بالكشف عن الوقائع المادية المعنية
  3. كان تحريف أو إغفال المعلومات المتعلقة بالاستثمار مهملاً
  4. الاستثمار نتج عنه خسارة مالية

التركيز المفرط على الأصول

أحد المبادئ الأساسية للاستثمار هو تنويع الأموال عبر فئات الأصول المختلفة وقطاعات السوق للتقليل من مخاطر الخسائر دون التضحية بالعائدات. في كثير من الأحيان ، ليس من السهل تحديد المحافظ المركزة لأن المحفظة قد يكون لديها عدة صناديق مشتركة أو عشرات الحيازات. يلتزم الوسطاء المسجلون والمستشارون الماليون بمعرفة بعض الحقائق الأساسية حول المستثمرين الأفراد من أجل تقديم التوصيات المناسبة وتزويد المستثمرين بالمعلومات التي يحتاجونها لاتخاذ قرارات مستنيرة. تتضمن هذه التفاصيل عمر المستثمر ، وتحمّل مخاطر الاستثمار والوضع المالي.

إقرأ المزيد

تتطلب FINRA من الوسيط - التاجر أداء ما يعرف بتحليل الملاءمة الخاص بالعميل قبل تقديم أي توصيات. يجب أن تكون جميع التوصيات والمشورة الاستثمارية ، بما في ذلك استراتيجيات التداول ، في مصلحة المستثمر ، ومناسبة لأهدافهم الاستثمارية. إذا كان المحترف المالي أو الوسيط المالي تاجرًا أو مهملاً في التوصية أو تخصيص تركيز زائد للأصول غير مناسب لأهدافك الاستثمارية ، ومستوى الدخل ، والالتزامات المالية والعوامل الفردية الأخرى ، فقد يتم محاسبتك عن أي خسائر تتكبدها.

عدم تنويع محفظة الاستثمار

على الرغم من أن كل مستثمر فريد من نوعه ، فإن المستشارين الماليين والوسطاء ملزمون بالتوصية بحقيبة متنوعة. يمكن تخصيص الأصول ، والتنويع من خلال الأسهم والسندات ، والنقد ، والحد من المخاطر دون التضحية بالعائدات. كل فئة أصول تتصرف بشكل مختلف. فعلى سبيل المثال ، تتحرك الأسهم عادة عندما تنخفض السندات. هذا هو المعروف باسم الارتباط العكسي. تعتقد FINRA و SEC أن تخصيص الأصول وتنويعها أمران حيويان وحيويان لبناء محفظة جيدة البناء. وقد وجدت الدراسات أن تخصيص الأصول يفسر أكثر من 90٪ من أداء المحفظة.

من المستغرب للعديد من المستثمرين حقيقة أن اختيار الأسهم وتوقيت السوق لا يمثلان سوى القليل جداً من أداء المحفظة. والسبب هو أنه لا أحد يعرف متى ستزداد أو تنخفض المخزونات المحددة. هذا هو المعروف باسم المشي العشوائي. التكاليف المرتبطة بالدخول والخروج من المراكز عند محاولة تأجيل السوق أي فائدة تم الحصول عليها من الصفقات. بطبيعة الحال ، يقوم الوسيط-الوكيل والمستشار المالي بكسب المال على كل ورقة مالية يتم تداولها.

تتكون المحفظة الاستثمارية المتوازنة من تنويع الأوراق المالية عبر أنواع مختلفة من الأصول مثل الأسهم والسندات والنقد ، بالإضافة إلى القطاعات الصناعية المتعددة مثل التكنولوجيا والطبية والطاقة وفقًا لظروفك الفردية وأهدافك المالية. مثل فئات الأصول ، لا تتحرك قطاعات الصناعة صعودًا وهبوطًا بالترادف. يمكن أن يؤدي وجود كل قطاع من قطاعات الصناعة في محفظتك بالزيادات الصحيحة إلى تقليل المخاطر دون التضحية بالعائدات. سواء من خلال الخداع المتعمد أو اللامبالاة في حماية مصالحك الفضلى ، يفشل المستشارون والوسطاء في بعض الأحيان في التوصية بالتنويع المناسب للأوراق المالية أو تقديم المشورة للمستثمرين لتركيز أموالهم بشكل غير متناسب في فئة واحدة من الأصول أو القطاع أو الشركة. عندما تؤدي هذه الأعمال ، من خلال الإدارة أو الإهمال من جانب وسيط أو مستشار ، إلى عدم التنويع نيابة عن مستثمر بريء وتحدث خسائر ، قد يحق للمستثمر طلب التعويضات.

الأوراق المالية المفضلة

في أوقات أزمة السوق ، على غرار ما نشهده الآن ، فإن معظم الأوراق المالية المفضلة تعمل مثل الأسهم العادية أكثر من الدخل الثابت. ونتيجة لذلك ، فإن الأوراق المالية المفضلة تفوت الارتفاع في الأسعار الذي تتمتع به الأسهم العادية ولكنها معرضة للانخفاضات الهبوطية. وقد فقدت هذه الاستثمارات التي يُعتقد تقليديا أنها مركبات منتجة للدخل قيمة كبيرة ، مما أدى إلى أداء أقل بكثير من بدائلها المدرة للدخل.

إقرأ المزيد

يتم تسويق الأسهم المفضلة تقليديًا إلى المستثمرين الذين يكرهون المخاطر والذين يبحثون عن الدخل. جاذبية القيادة للأسهم الممتازة هي العائد من مدفوعات الأرباح. ومع ذلك ، فإن العديد من الأسهم الممتازة قابلة للاستدعاء ، مما يعني أن الشركة المصدرة يمكنها إعادة شراء الأسهم بالقيمة الاسمية وعدم دفع أي أرباح إضافية. إذا هبطت أسعار الفائدة فإن الشركات لديها حافز لاستدعاء الأوراق المالية لذلك فإن الأسهم الممتازة تحمل مخاطر أسعار الفائدة الأساسية. هناك مخاطر أخرى مرتبطة بائتمان المُصدر ، وإمكانية التركيز المفرط في صناعات محددة ، وانخفاض السيولة عن الأسهم العادية.

تشتمل صناعة الأسهم الممتازة بقيمة $ 200 مليار على مخاطر كبيرة في تركيز قطاع الصناعة. يمكن للشركات أن تحمل الأسهم الممتازة كحساب أسهم في الميزانيات العمومية ، لذلك تختار العديد من الكيانات الخاضعة للتنظيم ، مثل مؤسسات التأمين والمؤسسات المالية ، إصدار الأسهم المفضلة بدلاً من الديون التقليدية. تأتي نسبة 72٪ تقريبًا من جميع الأسهم الممتازة من الصناعة المصرفية أو صناعة التأمين أو صناعة الخدمات المالية الأخرى. يمكن فقط لمحفظة الأسهم الممتازة التي تم إنشاؤها بعناية تجنب مخاطر التركيز المرتبطة بها.

الأسهم الممتازة هي مزيج من استثمارات الديون والأسهم. مثل الديون التقليدية ، تحمل الأسهم الممتازة الأفضلية على الأسهم العادية لدفعات الأرباح وإجراءات الإفلاس. أيضا مثل استثمارات الديون ، تقدم الأسهم الممتازة دفع أرباح ثابتة مماثلة للسندات. ومع ذلك ، مثل الأسهم ، فإن الأسهم الممتازة يمكن أن تتذبذب في القيمة ، خاصة عندما تكون قيمة الشركة المصدرة منخفضة. يتم منح الأسهم الممتازة تصنيفات مشابهة لمعدلات السندات ، ولكن التقييمات المفضلة تكون دائما أقل من تقييمات السندات لأن الأوراق المالية المفضلة لا تملك نفس الضمانات لمدفوعات الفائدة.

قد يلاحظ المستثمرون الذين يمتلكون الأوراق المالية المفضلة في محافظهم انخفاضات في قيم الاستثمار. إذا أوصى مستشارك المالي بحقيبة مركزة بالأوراق المالية المفضلة وتكبدت محفظتك أضرار ، فقد تتمكن من استرداد خسائرك.

قضايا ريت

A REIT هو كيان يمتلك ويدير العقارات المدرة للدخل ويوزع الدخل للمستثمرين. تجمع صناديق REIT رؤوس أموال العديد من المستثمرين لشراء مجموعة من العقارات التي قد لا يتمكن المستثمر العادي من شرائها بشكل فردي. للتأهل باعتباره REIT ، يجب أن تمتلك الشركة معظم أصولها ودخلها المرتبط بالاستثمار العقاري ويجب أن توزع على الأقل 90٪ من دخلها الخاضع للضريبة على المساهمين سنويًا في شكل توزيعات أرباح. يعتمد المستثمرون على بيع العقارات أو الإدراج لعودة مديرهم.

إقرأ المزيد

يتم تسجيل معظم أسهم REIT للتداول في البورصة الوطنية للأوراق المالية. يتبع على نطاق واسع أسهم REIT المتداولة علنا ​​من قبل محللي الأوراق المالية. تتقلب أسعار أسهمها مع التغيرات في محفظة REIT والظروف الاقتصادية. يشار إلى صناديق REIT الأخرى باعتبارها صناديق REIT غير المتداولة ، حيث إن أسهمها غير مسجلة للتداول في أي بورصة. يجب على المستثمرين في صناديق الاستثمار العقارية غير المتداولة ، الذين يسعون لبيع أسهمهم قبل مدة الاستثمار ، إما إعادة بيع أسهمهم إلى الكفيل أو بيعها في سوق ثانوي غير فعال ، وعادة ما يكون ذلك بخصومات شديدة. نظرًا لأن أسهم REIT غير المتداولة لا تتداول في سوق مفتوحة ونادراً ما تكون موضوع تقارير المحللين ، يعتمد المستثمرون على الإفصاحات التي قدمها الكفيل للحصول على معلومات حول قيمة أسهم REIT. أما صناديق REIT غير المتداولة فهي غير نموذجية وغير سائلة ومكلفة وأقل من نظيرتها المتداولة. غالبًا ما تدفع REITs غير المتداولة نسبة 10٪ أو أكثر مقابل عمولة الباعة وتقاضي مصاريف التسويق المستمرة عند 2-3٪. ونتيجة لذلك ، سيتعين على REIT غير المتداولة إرجاع قدر 12-13٪ لمجرد كسر حتى.

بموجب قواعد FINRA ، تلتزم شركات الوساطة بتقديم توصيات مناسبة فقط والكشف الكامل عن جميع المخاطر المرتبطة بالمنتج الموصى به ، بما في ذلك حقيقة أن REITs هي منتجات غير سائلة. وعلاوة على ذلك ، يتعين على شركات الوساطة إجراء تحقيق معقول في الجهة المصدرة والأوراق المالية التي توصي بها قبل الموافقة عليها للبيع لعملائها. في أكتوبر 2011 ، أصدرت FINRA تنبيه المستثمرين حول صناديق REIT غير المتداولة ، وحث المستثمرين على إجراء مراجعة دقيقة قبل الاستثمار. ينص التنبيه على أن FINRA تصدر هذا التنبيه لإعلام المستثمرين بميزات ومخاطر صناديق REIT غير المسجلة للتداول العام المسجلة. إذا كنت تفكر في REIT مسجل في البورصة غير مسجل في البورصة ، فكن على استعداد لطرح أسئلة حول الفوائد والمخاطر والميزات والرسوم. ونصحت FINRA كذلك المستثمرين على: "[b] الحذر من الأدوار أو المبيعات التي تقدم أسباباً مبسطة لشراء استثمار REIT. قد تلعب الملاعب المبيعات عوائد عالية واستقرارا بينما تتغلب على افتقار المنتج إلى السيولة والرسوم وغيرها من المخاطر.

غالباً ما كان المستثمرون الذين اشتروا سندات REIT غير مدركين للمخاطر والافتقار إلى السيولة المرتبطة بهذه الأوراق المالية ، وفي بعض الأحيان تم تضليلهم في الاعتقاد بأن صناديق REIT غير المتداولة هي استثمار آمن ومُدر للدخل مماثل للأوراق المالية ذات الدخل الثابت ذات النوعية العالية. في بعض الحالات ، قد يكون لدى REIT المستثمر قيمة ضئيلة أو لا قيمة لها حيث أن REIT تقدم بطلب الحماية من الإفلاس. في حالات أخرى ، لا يستطيع المستثمر الوصول إلى الأموال الموضوعة في REIT بسبب عدم توفر المنتج. في أي من الحالتين ، تمثّل مكتبنا القانوني المستثمرين ضد شركات السمسرة التي أوصت بشراء صناديق REIT ، وتودع المطالبات لاسترداد الخسائر المتكبدة و / أو الركود في الاستثمار في REIT. في كثير من الحالات ، يمكن للمستثمر الحفاظ على التعرض العقاري في صناديق الاستثمار المتنوعة بشكل جيد ، منخفضة التكلفة ، المتداولة علنا ​​، مثل Vanguard ، مع أداء أفضل.

بيع بعيدا

يحدث البيع عندما يقوم وسيط أو مستشار مالي مسجل آخر ببيع أو طلب بيع أوراق مالية خاصة غير معتمدة من قبل شركة الاستثمار التي يعمل بها. بيع بعيدا هو خرق للواجب الائتماني الذي غالبا ما يؤدي إلى خسائر كبيرة للمستثمرين الأبرياء.

إقرأ المزيد

ويستلزم البيع بيع الأوراق المالية الخاصة غير المصرح بها ولا على قائمة المنتجات الخاصة بشركة الوسيط المالي أو شركة الوساطة المالية أو مستشار الوسيط. غير أن وسطاء التداول هم المسؤولون عن الأعمال الخارجية التي يقوم بها مستشاروه الماليون سواء وافق عليها أم لا. المسؤوليات الإشرافية للوسطاء التجاريين واسعة للغاية.

الأوراق المالية التي تباع بشكل متكرر ، ولكن لم تتم الموافقة عليها من قبل الوسطاء - الوسطاء قد تشمل ما يلي:

  1. استثمارات في شركات خاصة
  2. سندات إذنية
  3. عقار
  4. مستأجر مشترك (TIC)
  5. صناديق الاستثمار العقاري (REITs)
  6. شراكات محدودة

أحياناً يبيع الوسطاء بعيداً لتجنب التدقيق في تجارهم من الوسطاء على استثمارات مشكوك فيها يضعون فيها مصالحهم الخاصة قبل مصالح مستثمريها. الحالات التي تنطوي على البيع غالباً ما تنطوي على وسيط قام ببيع منتجات استثمارية دفعت فيها عمولة لم يكشف عنها أو كان لها مصلحة شخصية فيها. ولأن البيع بعيد يتم دون إذن أو إفشاء لشركة استثمار وسيط ، فإن الأوراق المالية المعنية لا تستفيد من العناية الواجبة للوسيط بالتاجر. في الظروف التي يحدث فيها البيع بعيداً ، يكون المستثمرون عادة غير مدركين للمخاطر المرتبطة بالأوراق المالية المشتراة. يتلقى المستشار المالي بشكل متكرر بقدر 10-15٪ في عمولات لأنواع الأوراق المالية التي يتم بيعها بعيداً عن الشركة.

بيع بعيدا ليس فقط غير أخلاقي ، بل هو انتهاكا لقواعد هيئة تنظيم الصناعة المالية (FINRA). قد يتمكن المستثمرون الذين تكبدوا خسائر بسبب بيع سمسار مسجل من الحصول على تعويضات من خلال تحكيم الأوراق المالية ضد الوسيط - تاجر المستشار الاستثماري الذي أوصى بالأمن. لدى FINRA لوائح تقيد الأنشطة التجارية الخارجية أو الخارجية للوسطاء المسجلين والمستشارين الماليين ، بما في ذلك المعاملات الخاصة بالأوراق المالية الخاصة. تحدد FINRA معاملات الأوراق المالية الخاصة كأي معاملة أوراق مالية خارج الدورة العادية أو نطاق عمل الشخص المرتبط بشركة وسيط للتداول المسجل.

إذا رغب وسيط في بيع أوراق مالية خارج قائمة المنتجات المعتمدة من شركة استثمارية ، فعليه أن يقدم للشركة إشعارًا كتابيًا قبل المشاركة في صفقة أوراق مالية خاصة ؛ قد يقرر الوسيط-الوسيط بعد ذلك ما إذا كان سيوافق على بيع أو استدراج الأوراق المالية المعنية. وبغض النظر عما إذا كان الوسيط-الموزع يوافق على الضمان أم لا ، فإنه يتحمل مسؤولية الإشراف على المعاملات كما لو تم تنفيذها نيابة عن الشركة.

وغالبا ما ينبع البيع من وسطاء مسجلين يعملون في مكاتب تابعة لشركات استثمار أكبر ولا يتمتعون إلا بقدر ضئيل من الإشراف أو الاتصال بإدارتهم الرئيسية. على الرغم من أن شركات الوساطة قد لا تعلم أن وكلاءها يبيعون ، فإن شركات الاستثمار قد تكون مسؤولة عن خسائر المستثمر إذا كان من الممكن إثبات أن الوسيط - تاجر يجب أن يكون على علم بنشاطات الوسيط خارج المبيعات ، يفتقر إلى سياسات إشرافية معقولة لمنع واكتشاف ﺳﻮء ﺳﻠﻮك ، أو أﻧﻪ أﺧﻔﻖ ﻓﻲ اﻟﺘﺼﺮف ﻓﻲ أﻓﻀﻞ ﻣﺼﺎﻟﺢ اﻟﻤﺴﺘﺜﻤﺮﻳﻦ.

التداول غير المصرح به

التداول غير المصرح به هو شكل شائع من أشكال الاحتيال في الاستثمار الذي يقوم فيه المستشار المالي أو الوسيط بإجراء المعاملات من خلال حساب الاستثمار غير المشروط دون إذن صريح منك. غالباً ما ينطوي التداول غير المصرح به على ممارسة التمرن ، حيث ينخرط الوسيط في مستوى مفرط من المعاملات من خلال حساب العميل. هذا يولد عمولات كبيرة للمستشارين الماليين والسماسرة ، لكنه يكلف أيضا المستثمرين.

إقرأ المزيد

يحتفظ معظم المستثمرين بحسابات غير تقليدية مع شركات الاستثمار الخاصة بهم. في النهج غير التنافسي ، قد يقوم المستشار المالي أو الوسيط الخاص بك بتقديم توصيات استثمارية ولكن قد لا يجعل المعاملات مرتبطة باستثماراتك دون موافقتك. يختار مستثمرون آخرون حسابات استثمارية تقديرية ، يديرها مستشار مالي أو سمسار مرخص له كتابة من قبل المستثمر لاتخاذ القرارات المتعلقة بشراء أو بيع الأوراق المالية. لا يزال لدى المديرين الماليين للحسابات التقديرية واجب ائتماني للعمل بما يحقق المصالح الفضلى للأفراد ولأهداف الاستثمار وتحمل المخاطر تجاه المستثمرين.

قضايا المعاش المتغير

غالباً ما يوصى المستشارون والسماسرة في مجال الاستثمار السنوي بالتعويض السنوي المتغير كعنصر آمن في خطة التقاعد الخاصة بك. ومع ذلك ، فهي ليست مناسبة للعديد من المستهلكين ، ولا سيما المستثمرين كبار السن ، ويتم بيعها في بعض الأحيان ضد مصالح العملاء الفضلى. تدفع المعاشات بعضا من أعلى العمولات في أسواق الأوراق المالية ، ويمكن أن تتجاوز التكاليف السنوية نسبة 3٪ ، وهناك عقوبات عالية جدا للتصفية.

إقرأ المزيد

المعاشات المتغيرة ولجان الوساطة

على الرغم من أنه غير مناسب لمعظم المستثمرين ، يوصي المستشارون الماليون والوسطاء أحيانًا بدفعات متغيرة لأنهم يدفعون عمولات أعلى للاستثمار المطلوب من الأوراق المالية الأخرى (والأكثر ملاءمة). من أجل بيع المعاشات المتغيرة ، قد يقوم الوسطاء بتحريف أو إغفال المعلومات المتعلقة بتكاليف الأقساط (وهي من أعلى المعدلات في الصناعة) أو المخاطر أو اقتراح الأقساط على الرغم من وجود تعارض. غالباً ما يجعل عمر المستثمر وتحمل المخاطر وأهداف الاستثمار من الأقساط غير مناسب. قد يوصي المستشارون الماليون أيضًا بتبادل غير ضروري للمعاشات السنوية لإنشاء لجان إضافية.

فالكثير من المستثمرين ، على سبيل المثال ، لا يدركون أن الأقساط السنوية المتغيرة لها فترات امتلاك طويلة قد تلزم أموالهم على المدى الطويل وتكون باهظة الثمن. في حين أن أي مكاسب في المعاشات المتغيرة يتم تأجيلها من الضرائب ، فإن المعاشات المتغيرة تخضع أيضًا للسوق وتأتي بتكاليف استسلام عالية للانسحاب المبكر بالإضافة إلى عقوبات أخرى.

تعقيد متغير المعاشات

المستشارون الماليون والوسطاء الذين يبيعون المعاشات المتغيرة غالباً ما يوحيون بأنهم ، كمنتجات تأمين ، هم استثمارات آمنة. وقد يدفعون ما يسمى بفوائد المعاشات المتغيرة: مكاسب الضرائب المؤجلة ، وفوائد الوفاة للمستفيد ، والتغطية التأمينية على الحياة ، والمدفوعات المنتظمة. لكن في العديد من الحالات ، لا يحتاج المستثمرون إلى هذه المزايا ، كما أن التكاليف لا مبرر لها.

وغالبا ما تتنكر العقوبات في لغة الاتفاق المعقدة أو من خلال تكتيكات المبيعات المضللة. المعاشات المتغيرة هي استثمارات ضعيفة بشكل خاص للمسنين والمستثمرين الذين يحتاجون إلى المال من استثماراتهم ، ولديهم تغطية تأمينية كافية على الحياة بدون عائد ، ولديهم بالفعل أموالهم في حساب مؤهل ، ولا يحتاجون إلى حساب استحقاق الوفاة ، لديها أهداف استثمارية قصيرة الأجل ، أو تحمل مخاطر منخفضة من بين عوامل أخرى.

فيديو: مايك بابانتونيو وبيتر موجي يكشفان كارثة الاحتيال في بورت ريكو

مشاهدة المزيد من الفيديو

أمثلة على التقاضي لدينا الأوراق المالية

ميريل لينش الاستراتيجيه العائد ملاحظات الغش في الدعوى: قامت ميريل لينش ببيع ملاحظات العوائد الإستراتيجية ("SRNs") لعملاء التجزئة من خلال بنك أوف أميركا خلال فترة 2010-2011. فقدت هذه الاستثمارات 90 ٪ من قيمتها ، و Merrill لينش هو موضوع العديد من الدعاوى القضائية ، والتحقيق لجنة بورصة الأوراق المالية.

Santander Puerto Rico Bond Fund Investigation: أوصى سانتاندر وعزز بقوة السندات البلدية البورتوريكية والصناديق المغلقة التي تحتوي على نفس الاستثمارات. ونتيجة لذلك ، عقد عدد هائل من المستثمرين البورتوريكيين استثمارات ضخمة مركزة جغرافيا. وقد وصف سانتاندر المزايا الضريبية ، في حين فشل في الكشف عن المخاطر العالية غير الضرورية.

UBS Puerto Rico Bond Fund Investigation: أوصت UBS ، من خلال شركة UBS للخدمات المالية التابعة لها في بورتوريكو ، بأن يقوم العديد من عملائها بمراكز مركزة في صناديق السندات البلدية البورتوريكية المغلقة. بسبب توصيات UBS غير المناسبة ، فقد العديد من المستثمرين مدخرات التقاعد ومنازلهم.

لماذا نحن

تم تأسيس مكتب المحاماة لدينا لأكثر من سنوات 60 ، ومن المسلم به كواحدة من شركات المحاماة البارزة في الولايات المتحدة. واستناداً إلى الأحكام والمستحقات القانونية التي تتجاوز الـ 4 مليار دولار ، يلتزم محامو الاحتيال في الأوراق المالية لدينا بالسعي إلى تحقيق العدالة لضحايا الاحتيال وسوء السلوك في الاستثمار.

بقيادة المحامي بيتر موجيوقد مثل الرئيس السابق للرابطة الوطنية للأوراق المالية PIABA ، دائرة الأوراق المالية وإدارة الأعمال لدينا أكثر من ضحايا الاحتيال الاستثمار 1,500 في جميع أنحاء البلاد في تحكيم صناعة المحكمة والمحكمة الاتحادية والخاصة بالأوراق المالية.

للاتصال بنا للحصول على استشارة سرية مجانية، يمكنك الاتصال بنا على (800) 277-1193 . يمكنك أيضًا طلب تقييم خاص وسري مجاني من خلال النقر استشارة مجانية وسرية، وسيتم مراجعة استفسارك على الفور من قبل أحد محاميينا الذين يتعامل مع حالة نوع معين.

ماذا يقول عملاؤنا

العميل شهادة تزكية

وفيما يلي بعض من رسائل البريد الإلكتروني والحروف التي عملائنا قد أرسلنا.

في وقت في حياتنا عندما كنا أكثر ضعفا فقدنا السيطرة على مواردنا المالية. وقعنا ضحية لسمسار أخذ عمولات ضخمة ولم يكشف عن أننا لم نتمكن من الوصول إلى أموالنا. لقد عمل بيتر موجي وموظفيه الرائعين معنا لنجعلنا نعمل بشكل كامل ونحصل على أموالنا. لا أستطيع أن أقول ما يكفي عن أخلاقيات العمل لديهم ، والكفاءة المهنية ، واللطف خلال هذا الوقت المجهد بالنسبة لنا. حصلنا على نتيجة إيجابية من 100٪ لحالتنا ونحن نوصي بشدة بطرس والشركة. يمكننا الآن أن ننام في الليل! فريد وبات ح.

كنت أنا وزوجي سعداء للغاية بالعمل الذي قدمه بيتر وفريقه. كان على دراية كبيرة بظروف قضيتنا وأبقينا على علم طوال العملية. هو مؤهل للغاية وعمل بجد نيابة عنا. نحن على يقين من أن هذه القضية لم تكن لتتحقق لصالحنا لولا خبرة بتير وشغفه. إنه بالتأكيد يهتم بعملائه ونحن نقدر بإخلاص جهوده. راشيل سي

FRS هي هيئة حكومية. احتفظت شركة FRS بخدمات بيتر موجي من شركة LP للمحاماة في دعوى قضائية بملايين الدولارات شملت قضايا بالغة التعقيد. سرعان ما أتقن السيد موجي القضايا وقدم نصائح مفيدة في التوصل إلى حل ناجح. كان من أهم ميزات تمثيل السيد موجي فهمه للحكومة وقدرته على توصيل مفاهيم قانونية معقدة إلى مجلس أمناء تابع لـ 10 بلغة يفهمها الجميع بسهولة. لم أكن أعرف السيد موجي قبل أن يحتفظ به FRS ، ولحسن الحظ ، لم يختبروا ظروفاً يحتاج فيها النظام إلى خدماته مرة أخرى. ومع ذلك ، إذا لزم الأمر ، لن أتردد في الاحتفاظ بخدماته مرة أخرى. يرجى إخباري إذا كنت بحاجة إلى أي معلومات أو مساعدة إضافية. ستيفن س.

لا يمكن تجاهل المثل الشهير لأديسون بالطبع: إلهام جزء 1 وتعرق أجزاء 99. ومع ذلك ، يجب أن يكون الموقفان غير مستقلين - كلاهما ضروريان - إذا كان يجب الحصول على النتائج. إن مجموعة بيتر موجي تدرك مثل هذا المطلب ، فهي تعمل بجد في هذا الأخير ، والأولى تأتي بسهولة إليهم ، وهو مزيج نادر في أي مكان يمكن العثور عليه بالفعل. رافائيل ب.

أود أن أعرب عن خالص امتناني لبيتر موجي وفريقك بأكمله نيابة عن عائلتي للعمل الرائع الذي أنجزته أثناء التمثيل. منذ اليوم الأول ، تلقيت اللطف والرد السريع على جميع أسئلتي ، مع لقاءات مهذبة وصبورة مع جميع موظفي مكتبك. أنت الأفضل ، وسأكون ممتناً إلى الأبد لك وللفريق بأكمله. ميشيل إي